Bank terbesar kedua di Rusia, VTB, mengatakan perlambatan ekonomi dan ketegangan politik akibat krisis Ukraina telah merusak bisnisnya karena melaporkan penurunan laba semester pertama sebesar 82 persen.
Ketegangan mengenai dukungan Moskow terhadap pemberontak pro-Rusia di Ukraina timur telah meningkatkan biaya pembiayaan bagi perusahaan-perusahaan Rusia dan mendorong pelarian modal, sehingga melemahkan prospek bank-bank yang melayani perekonomian Rusia.
Hasil semester pertama VTB, yang jauh di bawah ekspektasi para analis, tidak mencakup dampak apa pun dari dimasukkannya VTB pada bulan Juli ke dalam daftar sanksi AS dan UE yang membatasi aksesnya ke pasar modal internasional serta bank-bank milik negara Rusia lainnya.
Chief Financial Officer Herbert Moos mengatakan pada konferensi telepon bahwa perlambatan ekonomi Rusia dan risiko yang terkait dengan Ukraina telah secara signifikan meningkatkan biaya risiko bank dan memaksa bank untuk menaikkan provisi kerugian pinjaman.
Dmitri Pyanov, wakil presiden senior bank tersebut, mengatakan pada konferensi yang sama pada hari Kamis bahwa pendapatan kuartal kedua bank tersebut dipotong sebesar 8 miliar rubel ($220 juta) karena krisis Ukraina.
Provisi pinjaman macet naik menjadi 92,8 miliar rubel ($2,5 miliar) untuk enam bulan pertama tahun ini dari 50,7 miliar ($1,4 miliar) pada tahun sebelumnya, sementara biaya risiko meningkat menjadi 2,6 persen dari 1,8 persen.
Pengembalian ekuitas (return on equity), yang merupakan ukuran profitabilitas bank, turun menjadi 1,1 persen dari 6,9 persen pada paruh pertama tahun 2013.
“Hasilnya buruk, ada dua hal yang mengecewakan: marginnya turun tajam karena kenaikan biaya pembiayaan, dan provisi karena Ukraina masih tinggi,” kata Mikhail Shlemov, analis perbankan di UBS di Moskow.
VTB melaporkan penurunan laba bersih sebesar 98 persen pada kuartal pertama, juga karena adanya risiko di Ukraina.
Dibawah tekanan
Moos memperkirakan margin VTB akan pulih pada akhir tahun, namun Shlemov kurang optimis: “Dampak sanksi belum terlihat (dalam hasil), dan akibatnya biaya pembiayaan akan meningkat karena tingginya suku bunga dan margin akan tetap berada di bawah tekanan,” katanya.
Bank Sentral Rusia telah menaikkan suku bunga utamanya sebesar 250 basis poin sejak Maret karena gejolak pasar di Ukraina, yang merugikan keuntungan bank.
Saham Rusia sedikit lebih tinggi pada hari Kamis di tengah harapan meredanya ketegangan seputar konflik militer di Ukraina timur, dengan VTB bertambah 1,7 persen meskipun terjadi penurunan pendapatan.
Pemerintah Rusia berencana mengeluarkan 239 miliar rubel ($6,6 miliar) dari Dana Kekayaan Nasional, yang mengumpulkan pendapatan minyak, untuk membeli saham preferen VTB dan Bank Pertanian Rusia guna menopang modal mereka setelah sanksi tersebut.
VTB mengatakan pada hari Kamis bahwa skema pemerintah dapat meningkatkan rasio kecukupan modal Tier 1 – ukuran kemampuan bank untuk menyerap kerugian – sekitar 2,4 poin persentase.
Rasio Tier 1 turun menjadi 9,4 persen pada semester pertama dari 10,9 persen pada tahun lalu.
Moos mengatakan pembatasan akses VTB terhadap modal internasional dapat dilonggarkan melalui pembiayaan tambahan dari Bank Sentral, yang telah menyatakan bersedia membantu bank-bank yang terkena sanksi.
Laba bersih VTB pada semester pertama adalah 5 miliar rubel ($138 juta) dibandingkan 27,6 miliar ($762 juta) pada tahun lalu. Kerugian dibatasi oleh laba sebesar 9,9 miliar rubel ($273 juta) pada instrumen keuangan pada kuartal kedua.
Analis yang disurvei oleh Reuters memperkirakan laba semester pertama VTB sebesar 13,2 miliar rubel ($364 juta).
Lihat juga:
FTSE akan mempertahankan Bank Tabungan dan VTB dalam indeks meskipun ada sanksi