Sberbank, bank terbesar Rusia berdasarkan aset, melaporkan penurunan laba sebesar 18% pada hari Kamis dan lebih dari dua kali lipat provisi untuk kredit macet, terpukul oleh krisis Ukraina, jatuhnya rubel dan ekonomi yang tertatih-tatih di ambang resesi.
Setelah dirayakan untuk pertumbuhan ekonominya yang cepat, Rusia diperkirakan akan membukukan pertumbuhan hanya 0,5 persen tahun ini, dirugikan oleh sanksi Barat dan ketidakstabilan yang disebabkan oleh kebuntuan dengan Kiev dan ketidakpastian yang lebih besar di pasar negara berkembang.
Bank milik negara Sberbank – dipandang sebagai proksi untuk ekonomi Rusia yang lebih luas – bergabung dengan saingannya yang lebih kecil VTB dalam mengumumkan hasil yang lebih buruk dari perkiraan untuk kuartal pertama tahun ini.
Laba bersih turun menjadi 72,9 miliar rubel ($2,1 miliar) dari 88,5 miliar tahun lalu, juga jauh dari perkiraan konsensus analis sebesar 78,2 miliar dalam jajak pendapat Reuters.
“(Lingkungan) operasi di Federasi Rusia selama kuartal pertama 2014 tunduk pada beberapa faktor negatif,” kata Sberbank dalam laporan pendapatannya. “Secara khusus, peristiwa baru-baru ini di Ukraina secara signifikan memengaruhi dinamika ekonomi Rusia.”
Provisi untuk kemungkinan kredit macet melonjak menjadi 77,1 miliar rubel dari 31,8 miliar tahun lalu. Sebagian besar adalah untuk pinjaman komersial, diikuti oleh individu.
“Ukraina, devaluasi rubel dan situasi ekonomi yang memburuk berperan dalam cadangan tambahan di segmen korporasi dan ritel,” kata Andrey Klapko, analis Gazprombank.
Investor bereaksi buruk terhadap konfrontasi dengan Kiev atas pencaplokan Krimea oleh Moskow, diikuti oleh pemberontakan separatis di Ukraina timur. Pasar Rusia umumnya jatuh ketika kekerasan meningkat, tetapi pulih dari beberapa kerugian dengan harapan solusi diplomatik yang sejauh ini tampak tipis.
Jatuhnya rubel menyebabkan orang membeli lebih banyak mata uang asing, dengan volume melebihi tingkat selama krisis keuangan 2008, kata Sberbank.
Pada hari Selasa, VTB melaporkan penurunan laba bersih sebesar 98 persen ditambah kenaikan provisi kredit macet dan kredit bermasalah.
Sberbank tidak menguraikan kredit macet secara geografis. Ini memiliki paparan 130 miliar rubel ($ 4 miliar ke Ukraina, kurang dari 1 persen dari neraca) dan mengatakan tidak memiliki rencana untuk keluar dari negara itu.
Penurunan nilai hryvnia Ukraina – lebih dari 40 persen terhadap dolar tahun ini – dan pembatasan pembelian mata uang asing telah menyebabkan melemahnya likuiditas dan kondisi kredit yang jauh lebih ketat, kata Sberbank.
“Manajemen memantau perkembangan ini di lingkungan saat ini dan mengambil langkah-langkah yang sesuai,” kata pernyataan itu. Ini dan faktor lain yang mungkin di Ukraina dapat mempengaruhi posisi keuangan bank dan hasil “dengan cara yang saat ini tidak dapat ditentukan.”
Sberbank mengatakan tingkat pertumbuhan pinjaman ritel telah melambat, mencerminkan tingginya beban utang individu dan persyaratan yang lebih ketat oleh bank dalam mengeluarkan pinjaman baru. Kenaikan tunggakan pinjaman ritel telah dipercepat, katanya.
Kredit bermasalah naik menjadi 3,2 persen dari portofolio dari 2,9 persen pada akhir 2013.
Pada bulan Maret, sistem perbankan Rusia mengalami arus keluar bersih dari simpanan ritel, katanya, karena kurangnya pertumbuhan pendapatan mengurangi kemampuan individu untuk menabung.